第一商用車網(wǎng) 謝光耀

最近，有不少朋友跟我交流：“2025年的商用車市場(chǎng)，究竟是升是降？”

是啊，談起這個(gè)話題，真的是“于我心有戚戚焉”。在經(jīng)歷2024年的跌宕起伏后，2025年的商用車市場(chǎng)，尤其牽動(dòng)人心。它關(guān)系著萬千行業(yè)從業(yè)者的生計(jì)和事業(yè)，關(guān)系著眾多業(yè)內(nèi)外人士對(duì)于這個(gè)行業(yè)發(fā)展的信心。

回顧2024，國(guó)內(nèi)商用車市場(chǎng)尤其卡車市場(chǎng)確實(shí)非常艱難，其艱難程度甚至超出了多數(shù)人年初時(shí)的預(yù)期。這一年里，由于貨運(yùn)市場(chǎng)不景氣，購(gòu)車需求低迷，卡車市場(chǎng)存量競(jìng)爭(zhēng)和“內(nèi)卷”加劇，車企價(jià)格戰(zhàn)趨于白熱化，一眾卡車企業(yè)的國(guó)內(nèi)業(yè)務(wù)都出現(xiàn)了盈利大幅下滑甚至虧損。以重卡為例，僅上半年燃?xì)庵乜ǖ膯诬囀蹆r(jià)就普降了5萬-6萬元之多！輕卡市場(chǎng)上一輛大馬力藍(lán)牌輕卡的售價(jià)也早早就掉到了10萬元以下。即便是銷量和滲透率快速上升的新能源商用車，單車售價(jià)也在快速下降，很多新能源商用車整車企業(yè)和產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)都是“增產(chǎn)不增收”、“增收不增利”。

2006-2024年我國(guó)商用車市場(chǎng)走勢(shì)

殘酷的競(jìng)爭(zhēng)下，行業(yè)淘汰賽已經(jīng)悄然開啟。2024年，曾經(jīng)位列重卡行業(yè)第六和第七的兩家企業(yè)陸續(xù)陷入停產(chǎn)重組和資產(chǎn)重整，行業(yè)已經(jīng)實(shí)質(zhì)性地進(jìn)入到洗牌階段。

2024年，商用車行業(yè)正在發(fā)生天翻地覆的變化，乘用車經(jīng)歷的“百年未有之大變局”正快速向商用車行業(yè)演進(jìn)。上半場(chǎng)電動(dòng)化，下半場(chǎng)智能化，商用車的電動(dòng)化已經(jīng)如火如荼，智能化也開始嶄露頭角。從終端數(shù)據(jù)來看，2024年國(guó)內(nèi)商用車的新能源率從上年的10.9%快速上升至20.3%，其中，輕客電動(dòng)化滲透率高達(dá)56.4%，重卡電動(dòng)化滲透率達(dá)到13.6%，GVW 2.5T以上輕型貨車電動(dòng)化滲透率達(dá)到18.4%。

2024年，商用車的電動(dòng)化走出了跟乘用車不同的路徑。盡管遠(yuǎn)程、DeepWay深向、零一、前晨、宇通商用車、速豹、海珀特、壁虎科技等新勢(shì)力發(fā)展速度很快，但商用車央企、國(guó)企們同樣轉(zhuǎn)型很快，諸如福田、解放、重汽、江淮、東風(fēng)等大型商用車集團(tuán)近兩年來集中大量資源投向智能與電動(dòng)領(lǐng)域，在產(chǎn)品、技術(shù)、口碑、份額、銷量等方面取得了突破性的進(jìn)展。2024年，商用車新勢(shì)力與傳統(tǒng)頭部勢(shì)力的PK、傳統(tǒng)頭部商用車企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)、新勢(shì)力之間的角逐異常激烈，區(qū)域推廣戰(zhàn)、產(chǎn)品價(jià)格戰(zhàn)、終端爭(zhēng)奪戰(zhàn)、招標(biāo)肉搏戰(zhàn)等不斷打響，尤其是價(jià)格戰(zhàn)，讓新能源商用車的價(jià)格快速下探，僅僅是最受關(guān)注的新能源重卡單車價(jià)格就從上一年度的60多萬，下降到2024年的不到50萬。如此激烈的價(jià)格戰(zhàn)，讓國(guó)內(nèi)大多數(shù)新能源車企都出現(xiàn)了“戰(zhàn)略性虧損”，也讓眾多新能源商用車新勢(shì)力舉步維艱。

這么艱難的2024年，我們共同走了過來；剛剛到來的2025年，會(huì)更好嗎？

我們的觀點(diǎn)是，2024年是最近三年的谷底，2025年將是從谷底向上“逆襲”的一年。

2025年，中重型貨車以舊換新政策延續(xù)并擴(kuò)大至國(guó)四老舊貨車，并且是1月上旬就已經(jīng)明確發(fā)布。即使加上兩個(gè)月左右的地方政策落地時(shí)間，國(guó)四貨車以舊換新的實(shí)施期也有9個(gè)多月。假設(shè)2025年的公路貨運(yùn)市場(chǎng)景氣度相比2024年沒有大的變化，但這么長(zhǎng)的政策執(zhí)行時(shí)間（2024年的國(guó)三以舊換新執(zhí)行時(shí)間真正算下來只有兩三個(gè)月），再加上比國(guó)三保有量多一倍都不止的國(guó)四保有量，2025年的中重卡市場(chǎng)新車規(guī)模有望達(dá)到115萬輛以上，僅重卡銷量就很可能重回百萬輛?？梢灶A(yù)見，2025年各家車企圍繞國(guó)四置換的產(chǎn)品戰(zhàn)和營(yíng)銷戰(zhàn)將會(huì)是重要看點(diǎn)。

2025年也將是新能源大發(fā)展的一年。2024年，國(guó)內(nèi)新能源商用車終端銷量達(dá)到57.9萬輛，同比大幅增長(zhǎng)近9成，滲透率從2023年的10.9%上升至20.3%；2025年，新能源商用車銷量突破至70萬輛以上、滲透率達(dá)到25%幾無懸念。

2013-2025年新能源商用車銷量及滲透率走勢(shì)

2025年將是大中客持續(xù)增長(zhǎng)的一年。2024年，大中型客車市場(chǎng)合計(jì)銷量接近12萬輛，創(chuàng)下了最近幾年的新高；2025年，在客車出口看好、新能源公交車以舊換新政策延續(xù)、國(guó)內(nèi)旅游包車需求旺盛等多重利好因素的刺激下，大中客市場(chǎng)銷量和利潤(rùn)增長(zhǎng)勢(shì)頭不減，良好的海外市場(chǎng)機(jī)遇更是令人矚目。

2025年還將是燃?xì)廛嚭统隹诜€(wěn)步增長(zhǎng)的一年。2024年，國(guó)內(nèi)天然氣重卡銷量已接近18萬輛，同比增長(zhǎng)17%，滲透率從24.8%上升至29.6%。2025年初，由于供暖季LNG氣價(jià)持續(xù)走低，燃?xì)庵乜ㄤN量呈現(xiàn)較快增長(zhǎng)，真正實(shí)現(xiàn)了該領(lǐng)域的“開門紅”，隨著LNG氣價(jià)的趨穩(wěn)，全年天然氣重卡的銷量有望突破20萬輛，春節(jié)后旺季和下半年的發(fā)展機(jī)遇值得期待。另一方面，重卡出口在2024年雖然增速放緩，但再創(chuàng)新高，全年銷量達(dá)到29萬輛；2025年，盡管獨(dú)聯(lián)體市場(chǎng)需求繼續(xù)下滑，但非洲、東南亞、中東和拉丁美洲等其他戰(zhàn)略市場(chǎng)將持續(xù)快速增長(zhǎng)，推動(dòng)“中國(guó)制造”的重卡出口量朝著30萬輛的新高度邁進(jìn)。

雄關(guān)漫道真如鐵，而今邁步從頭越。新的一年里，第一商用車網(wǎng)將繼續(xù)堅(jiān)持以客觀、嚴(yán)謹(jǐn)、深度、前瞻的獨(dú)特視角和觀點(diǎn)，為讀者呈現(xiàn)更多專業(yè)細(xì)致的深度報(bào)道以及新鮮的創(chuàng)意視頻，為商用車行業(yè)及企業(yè)的生產(chǎn)力提升、商用車與公路運(yùn)輸從業(yè)者的信息獲取和效率提升盡一份綿薄之力。值此新春佳節(jié)之際，我謹(jǐn)代表第一商用車網(wǎng)全體同仁，恭祝廣大讀者，在新的一年里，財(cái)源滾滾，福運(yùn)連連；巳巳（事事）如意，蛇年大吉！